Стоимость акций Palantir Technologies (PLTR 23,47%) с января выросла на 170%, поскольку инвесторы становятся все более уверенными в программном обеспечении компании для искусственного интеллекта (ИИ).Это делает Palantir третьей по доходности акцией в рейтинге S&P 500 (рост на 1,23%) с начала года. Только Vistra и Nvidia оказались более выгодными инвестициями.
Однако в том, что касается Palantir, Уолл-стрит настроена крайне негативно. Среди 23 аналитиков, которые следят за деятельностью компании, средняя целевая цена составляет 28 долларов за акцию. Это означает снижение на 40% по сравнению с текущей ценой акций в 47 долларов. Кроме того, поскольку медиана относится к среднему значению, это означает, что половина аналитиков ожидает снижения более чем на 40%.
Вот что следует знать инвесторам о Palantir и ее “горячих” акциях.
Palantir – лидер в области платформ искусственного интеллекта
Palantir фокусируется на обработке больших объемов данных. Основные программные решения компании, Foundry и Gotham, предоставляют организациям инструменты для сбора информации и построения моделей машинного обучения. Дополнительный продукт AIP расширяет возможности Foundry и Gotham, внедряя технологии обработки естественного языка, что дает клиентам возможность интегрировать крупные языковые модели в аналитические приложения.
Эти программные продукты позволяют компаниям объединять данные и модели в единую онтологию — цифровую репрезентацию реального мира, которая описывает связи между физическими объектами. Пользователи могут исследовать данные онтологии и извлекать полезные выводы, используя как стандартные инструменты, так и кастомные аналитические приложения. Архитектура Palantir, основанная на онтологиях, выделяет ее ПО на фоне конкурентов.
Кроме того, Palantir была высоко оценена множеством экспертов в сфере. Например, Forrester Research недавно назвал компанию лидером на рынке платформ искусственного интеллекта и ML. Продукт AIP получил самые высокие оценки среди своих аналогов, а аналитики отметили: “Palantir постепенно становится одним из ключевых игроков в данной области.” Подобным образом, Dresner Advisory Services в своих двух последних исследованиях также признает Palantir одним из ведущих поставщиков.
Компания Palantir только что сообщила об исключительных финансовых результатах за третий квартал
4 ноября компания Palantir опубликовала финансовый отчет за третий квартал, превзошедший ожидания как в верхней, так и в нижней строках. Количество клиентов компании выросло на 39% до 629, а средний текущий клиент потратил на 18% больше. В свою очередь, выручка увеличилась на 30% до 726 миллионов долларов, что стало пятым подряд увеличением, а прибыль не по GAAP выросла на 43% до 0,10 доллара на разводненную акцию.
“Выпуск нашей новейшей платформы AIP преобразил наш бизнес”, – написал генеральный директор Алекс Карп в своем последнем письме акционерам. “Рост нашего бизнеса ускоряется, а наши финансовые показатели превосходят ожидания, поскольку мы удовлетворяем неизменный спрос на самые передовые технологии искусственного интеллекта со стороны наших государственных и коммерческих заказчиков в США”.
Акции Palantir стоят абсурдно дорого по сравнению с прогнозами Уолл-стрит о доходах.
Забегая вперед, отметим, что, по оценкам International Data Corp. (IDC), продажи платформ искусственного интеллекта будут ежегодно увеличиваться на 41% до 2028 года. Это должно стимулировать спрос на AIP, который сам по себе должен стать попутным ветром для бизнеса Palantir. Но инвесторам не следует путать хороший бизнес с хорошими акциями. Акции Palantir абсурдно дороги при их текущей оценке.
Уточним, что Уолл-стрит ожидает, что скорректированная прибыль компании увеличится на 17% в течение следующих 12 месяцев. По сравнению с этим текущая скорректированная прибыль, кратная 133, выглядит как дикое завышение. Эти цифры дают Palantir коэффициент привязки 7,8. В контексте, коэффициенты привязки, превышающие 2, обычно считаются дорогими. Но показатель, приближающийся к 8, просто зашкаливает.
В этом контексте средняя цена, установленная Уолл-стрит на уровне 28 долларов за акцию, кажется вполне вероятной, что означает, что акции Palantir действительно могут упасть на 40%. Потенциальным инвесторам следует быть осторожными, а нынешним акционерам следует рассмотреть возможность сокращения своих позиций. Тем не менее, нет никакой гарантии, что акции Palantir в ближайшее время потеряют динамику. Таким образом, инвесторам, которые сегодня сокращают свои вложения, не следует слишком долго обдумывать свое решение, если акции пойдут вверх в ближайшие недели и месяцы.
