Биржевые фонды (ETF) становятся все более популярными, о чем свидетельствует тот факт, что в настоящее время стоимость средств, вложенных в ETF по всему миру, превышает 6 трлн долларов, из них 4 трлн долларов на фондовых биржах США. Это почти двукратный рост за последние три года. ETF становятся все более узнаваемыми и популярными также среди польских инвесторов. В этом нет ничего удивительного, ведь использование перечисленных средств сопряжено с многочисленными удобствами и имеет множество преимуществ, о которых должен знать каждый участник рынка. Что стоит за огромной популярностью ETF и почему вы должны ими заинтересоваться? Несмотря на несомненные преимущества перечисленных фондов, нельзя забывать, что инвестиции сопряжены с риском убытков.
- Простота и удобство инвестирования
ETF отслеживают поведение своего базового инструмента, которым чаще всего является фондовый индекс, максимально точно отражая его норму доходности. Очевидно, что фондовые индексы состоят как минимум из нескольких десятков, а часто даже из нескольких сотен различных листинговых компаний. Бывает, что компании, входящие в определенный индекс, котируются на разных биржах. Индивидуальному инвестору, который хотел бы отразить состав даже простого индекса, такого как WIG20, пришлось бы самостоятельно проводить несколько сделок покупки, оплачивая каждую отдельную комиссию. Для ETF, паи которых действовать точно так же, как акции, инвестировать в весь индекс так же просто и удобно, как покупать акции одной компании. Есть также преимущества, связанные с комиссией, но об этом позже в тексте.
- Прозрачность и безопасность
Еще одно преимущество ETF связано с тем, что они котируются на публичных и регулируемых фондовых биржах. Это налагает на менеджеров многочисленные обязательства, связанные, в частности, с с прозрачностью состава портфеля и стоимости управляемых средств. Каждый ETF также имеет свой собственный проспект, в котором объясняется, как он работает, и перечислены все сборы и комиссии. Благодаря этому инвесторы точно знают, куда и как вложены их деньги, и сколько они за это заплатят. Присутствие ETF на регулируемых рынках также гарантирует, что их менеджеры не будут присваивать деньги инвесторов или использовать их для других целей. Поэтому ETF подходят и для начинающих участников рынка.
- Ликвидность
Паи участия в ETF торгуются на фондовых биржах, благодаря чему, как и акции компаний, они постоянно котируются. Благодаря этому инвесторы могут отслеживать стоимость паев фонда во время биржевой сессии. ETF также гораздо более ликвидны, чем традиционные взаимные фонды — например, паи можно покупать, а затем продавать в течение одной торговой сессии (в течение одного дня).
- Низкие затраты на управление
Возможно, самым большим преимуществом ETF является то, что они просто дешевы, как с точки зрения их покупки, так и с точки зрения их ежегодной платы за управление. Благодаря тому, что фонды, котирующиеся на бирже, используют стратегию пассивного управления портфелем, т. е. они сосредоточены на отслеживании конкретного индекса, а не на собственном выборе компаний, в которые они будут инвестировать, они предоставляют инвесторам низкие комиссии за управление. Большинство ETF имеют ежегодную комиссию за управление менее 0,5%, что делает их намного дешевле, чем активно управляемые. Более того, фонды, котирующиеся на бирже, не взимают дополнительных комиссий (так называемая плата за успех ).) за достигнутые результаты. Плата за управление включает комиссию за покупку и последующую продажу паев фонда, но она такая же, как и в случае покупки или продажи акций компании. В предложении иностранных фондов ETF Брокерской конторы mBank комиссия за покупку или продажу паев участия составляет всего 0,29% (минимум 19 злотых) и ниже комиссии, взимаемой за сделки с акциями компаний, котирующихся на Варшавской фондовой бирже. Обмен.
- Налоговые льготы
ETF, поскольку они функционируют как акции, рассчитываются вместе с инвестициями в другие ценные бумаги. Это позволяет более выгодно урегулировать налоги — например, если мы получили прибыль на ETF в предыдущем году и потеряли на инвестициях в акции, то мы будем платить более низкий налог на прирост капитала, полученный благодаря ETF (это работает как способами, конечно).
Комментарий эксперта: Каковы преимущества инвестирования в ETF для среднего инвестора? – Камиль Малишевски, BM mBank
Основными преимуществами ETF являются прозрачность, простота и низкие инвестиционные затраты. Благодаря ETF мы можем легко купить диверсифицированный портфель, инвестировать в другую часть мира или купить сырье, такое как золото. Затраты явно ниже, чем в случае с традиционными взаимными фондами. По этой причине ETF — очень хороший выбор для людей, которые начинают свое приключение с независимым инвестированием. Стоит помнить, что когда мы покупаем корзину акций, включающую все компании из данного индекса, мы ограничиваем наш риск в отношении инвестирования в независимые выбранные компании. Мы также экономим время, которое нам пришлось бы потратить на анализ и формирование портфолио. Однако ETF помогут и опытным инвесторам, благодаря чрезвычайно широкому спектру отраслей, секторов экономики и групп инструментов. Мы часто не можем инвестировать в современные отрасли на Варшавской фондовой бирже. С ETF это возможно и так же просто, как покупка акций.
Автор публикации
